Сектор микрокредитования в Азербайджане пошел в рост
Обзор Caliber.Az

АНАЛИТИКА  06 Января 2022 - 09:25

Важнейшим направлением постпандемического возрождения экономики Азербайджана обозначено упрощение условий кредитования и наращивание объемов финансирования субъектов малого и микробизнеса. Несмотря на избыточную ликвидность, банковский сектор так и не смог стать ключевым донором предпринимателей - этому мешают сложность доступа к ссудному капиталу, высокие проценты, залоговые проблемы и т.д. На этом фоне куда эффективней выглядят заемные условия небанковских кредитных организаций (НБКО): данный сегмент сильно пострадал от нефтяного кризиса 2014-2017 годов и пандемии. Однако с прошлого года в секторе микрокредитования наметился рост, а Центробанк АР (ЦБА) ускорил выдачу лицензий новым НБКО. Этот процесс продолжился и в 2022 году: так, накануне ЦБА выдал лицензию очередной НБКО - ООО SF Azerbaijan.

Зримые успехи в вакцинации населения, смягчение карантинных ограничений на деятельность объектов торговли, сервиса, общепита, малого производства, в том числе в аграрном и пищевом секторе, способствовали ускорению постпандемического возрождения ненефтяной экономики Азербайджана. В свою очередь, с весны 2020 года по инициативе правительства были реализованы программы поддержки деятельности субъектов малого и среднего бизнеса (МСБ) путем предоставления налоговых преференций, субсидирования льготных ссуд и т.д. Поддержка субъектов МСБ и индивидуальных предпринимателей - важнейшая часть государственной антикризисной стратегии, так как на эти категории приходится порядка 97,4% всех зарегистрированных налогоплательщиков, не говоря уже о том, что этот сектор обеспечивает работой около половины трудоспособного населения страны. Соответственно, в 2020-2021 годы гражданам страны и бизнес-субъектам, пострадавшим от COVID-19, был предоставлен пакет социально-экономической поддержки приблизительно на $3 млрд. Эти меры будут продолжены и в 2022 году - на эти цели за счет средств госбюджета будет выделен пакет финансовой поддержки в объеме $1,6 млрд.

Значимый позитив в данной сфере обеспечили шаги, предпринятые Минэкономики и его структурными подразделениями - Фондом поддержки предпринимательства (SIF) и Агентством по развитию малого и среднего бизнеса (KOBİA). Так, в рамках новых механизмов гарантийного кредитования (госгарантия охватывает до 60% бизнес-кредитов) и субсидирования процентных ставок, запущенных с середины 2020 года по линии SIF, на 1 июля 2021 года были выданы государственные гарантированные кредиты на 296,4 млн манатов – то есть почти 60% от намеченной суммы, а также последовательно выдаются субсидии на общую сумму свыше 57 млн манатов. Также SIF ощутимо упростил правила кредитования сельского хозяйства и других секторов, требующих сравнительно долгого периода окупаемости инвестиций. В частности, был внедрен новый финансовый инструмент, позволяющий предоставить предпринимателям льготные займы на покупку производственного оборудования, причем функцию залога выполняет само оборудование.

Ну а с учетом принятого в октябре минувшего года указа главы государства об объединении SIF и ОАО «Азербайджанская инвестиционная компания» (АИК) в юридическое лицо публичного права - Фонд развития бизнеса (ABIF), в текущем году заметно расширятся возможности льготного государственного финансирования ненефтяной экономики.

Свою лепту в упрощение доступа предпринимателей к льготным государственным финансовым ресурсам вносит и KOBİA: в числе приоритетных задач структуры на 2021-2023 годы значится оказание консультационных и иных мер по повышению финансово-кредитной и налоговой грамотности субъектов МСБ, проведению соответствующих тренингов и бесплатному обучению в центрах агентства. Эти меры позволят сократить потери доходов и улучшат кредитную историю субъектов МСБ. Повышать финансовую грамотность деловых кругов страны крайне важная задача, так как, согласно исследованиям Всемирного банка, сегодня только порядка 9% малых компаний систематически пользуются кредитными ресурсами.

Безусловно, слияние госфондов, меры по упрощению доступа предпринимателей к льготным займам, тренинги по составлению финансовой отчетности и бизнес-планов и иные реформы помогут повысить эффективность кредитования деловых кругов. Однако, в долгосрочном плане наращивание объемов финансирования МСБ по государственной линии во многом ограничено возможностями бюджета, более того, как свидетельствует международный опыт, взваливать этот груз исключительно на плечи государства далеко не самый эффективный метод развития экономики.    

Увы, но сегодня донорская функция государства во многом вынужденная мера, так как несмотря на избыточный уровень ликвидности (порядка 7 млрд манатов, что в два раза превышает норму), азербайджанские банки все еще не являются главным источником капитализации промышленности и аграрного сектора. Так, за десять месяцев минувшего года на долю промышленности и производственного сектора пришлось всего 5,8%, а на сферу сельского хозяйства и рыболовства - 3,5% всех выданных банками ссуд. Банки по-прежнему сохраняют высокие ставки по займам, что обусловлено значительными (по мнению банков) рисками финансирования развития реального сектора экономики, в особенности в регионах. А отсутствие ликвидного залога и слабый охват аграрным страхованием мелких фермерских хозяйств не позволяет расширить участие банков в финансировании АПК. В результате, в   настоящее время 78% всех выданных банками кредитов приходится на долю Баку.

Не удивительно, что на фоне пассивности банков ведущую после госфондов роль по финансированию субъектов МСБ и микробизнеса уже многие годы играют НБКО. С середины 90-х годов, действуя преимущественно в аграрных регионах, НБКО и кредитные союзы смогли стать действенным инструментом финансирования малого предпринимательства. Высокая рентабельность, организационная гибкость и охват более чем полумиллионной клиентской базы позволили за 20 лет выдать микрокредитов на более чем 4 млрд манатов.

Увы, но деятельность НБКО резко оборвалась в силу негативных последствий глобального энергетического кризиса 2014-2017 годов: девальвация и замедление темпов экономического развития в Азербайджане обрушили отечественный рынок микрофинансирования, сократив вдвое кредитный портфель, достигавший в 2015 году 800 миллионов манатов, и заметно снизив число клиентов микрофинансовых организаций, в лучшие времена превышавший 600 тысяч человек.

Впоследствии заметно сократилось финансирование микрокредитных организаций со стороны международных доноров, к тому же кратно снизился спрос на ссуды, номинированные в иностранной валюте. В результате, микрофинансовый рынок Азербайджана, насчитывавший свыше 150 организаций в докризисный период (до 2015 года), к 2020 году сократился до менее чем 50 структур.

Однако в последнее время в секторе микрокредитования наметились позитивные подвижки, особенно усилившиеся в минувшем году. На фоне наблюдаемого с весны прошлого года роста цен на нефть активизировался местный потребительский рынок, как следствие, наметилось оживление в торговле, сервисе, малом ненефтяном производстве, соответственно у субъектов малого бизнеса возрос устойчивый спрос на подъемный и оборотный капитал. Удовлетворить возросший спрос на краткосрочные кредитные ресурсы помогает деятельность НБКО: в отличие от банков они не ограничены сложными нормами пруденциального регулирования, могут выдавать микрокредиты без залогового обеспечения, само оформление сделки несопоставимо проще, от заемщиков не требуется длительной кредитной истории и т.д.

Операционная гибкость, активное участие в кредитовании малого бизнеса в регионах способствуют росту активности НБКО в постпандемический период. Несмотря на то, что кредитный портфель НБКО сравнительно небольшой - всего 418,6 млн манатов в январе-ноябре минувшего года, темпы роста выдачи займов составили 12,1%, что совсем неплохо.

Неудивительно, что Центробанк рассматривает микрокредитные организации весьма эффективным инструментом поддержки МСБ, и только в 2021 году выдал шесть новых лицензий НБКО, тем самым общее число подобных кредитных структур достигло 56. Очередная микрокредитная организация - ООО SF Azerbaijan получила соответствующую лицензию ЦБА уже в первых числах нового 2022 года. Судя по всему, эти процессы получат продолжение в текущем и в предстоящие годы, с учетом намерений Центробанка и Минэкономики расширить доступ субъектов МСБ к источникам финансирования, а также планов Ассоциации микрофинансирования Азербайджана (AMFA) увеличить финансовую поддержку малого бизнеса в регионах страны.

Caliber.Az

Просмотров: 1235