Fitch: Переход на Базель III укрепит банковский сектор Азербайджана

Внедрение стандартов Базеля III в банковском секторе Азербайджана существенно укрепит способность кредитных организаций поглощать убытки и повысит их устойчивость на протяжении экономического цикла.

Об этом сообщает Report со ссылкой на международное рейтинговое агентство Fitch Ratings.

Fitch считает, что внедрение концепции Базеля III в Азербайджане находится на этапе развития.

Отметим, что принятые в декабре 2025 года Центральным банком Азербайджана (ЦБА) поправки в рамках Стратегии развития финансового сектора на 2024–2026 годы предусматривают полный переход на новые требования с января 2027 года.

В рамках реформы регулирования минимальный норматив достаточности основного капитала первого уровня (CET1) установлен на уровне 4,5% активов, взвешенных с учетом риска (RWA). Минимальный норматив достаточности капитала первого уровня повышен с 5% до 6%, тогда как норматив достаточности совокупного капитала снижен с 10% до 8%.

Кроме того, ЦБА ввел буфер консервации капитала в размере 2,5% в дополнение к действующему с марта 2025 года контрциклическому буферу в размере 0,5%. С учетом этих надбавок эффективные минимальные требования составляют 7,5% для CET1, 9% для капитала первого уровня и 11% для совокупного капитала.

Для системно значимых банков (D-SIB) регулятор вводит дифференцированный дополнительный буфер в диапазоне от 1% до 4% в зависимости от масштаба каждого банка. Этот механизм заменит прежние фиксированные надбавки — 1% для капитала первого уровня и 2% для совокупного капитала, сделав требования более индивидуальными, отмечает Fitch.

Поправки также формализуют инструменты дополнительного капитала первого уровня (AT1), предусматривающие списание или конвертацию капитала при снижении коэффициента CET1 ниже триггерного значения в 5,125%. Однако, учитывая пока формирующийся локальный рынок AT1, основными источниками наращивания капитала в среднесрочной перспективе останутся нераспределенная прибыль и обыкновенный акционерный капитал.

Fitch не ожидает возникновения существенных регуляторных рисков для большинства банков, включая имеющие рейтинги агентства ABB, Expressbank и AFB, учитывая их запас капитала по итогам первого полугодия 2026 года.

Вместе с тем, по оценкам Fitch, три системно значимых банка — Kapital Bank, Bank Respublika и Unibank — на конец июня 2026 года имели небольшой запас по требованиям к капиталу первого уровня с учетом буферов. На Kapital Bank приходится около 22% активов банковского сектора, на Bank Respublika — 4%, на Unibank — также 4%.

Fitch ожидает, что во втором полугодии 2026 года эти банки перейдут к контролируемому росту активов и при необходимости ограничат дивидендные выплаты, чтобы обеспечить выполнение требований ЦБА к январю 2027 года.

Агентство оценивает регуляторные изменения как позитивный фактор для кредитных рейтингов. В частности, этот фактор уже учитывался при повышении оценки операционной среды для банковского сектора Азербайджана до уровня «bb» с «bb-».

В среднесрочной перспективе власти планируют внедрить дополнительные требования к ликвидности, усовершенствовать процедуры второго компонента Базеля (Pillar 2), а также перейти на стандарт МСФО 9. По оценкам Fitch, эти меры должны повысить прозрачность финансовой отчетности и усилить дисциплину андеррайтинга.